Publications

Импакт-инвестирование | Миллениалы

Поколение миллениалов и их роль в развитии рынка импакт-инвестирования


У каждого поколения свой подход к деньгам, инвестициям и сбережениям. На это влияет сразу множество факторов: исторические события, воспитание, мотивация, экономические кризисы. Миллениалы, они же поколение Y — это одна из самых активных и целеустремленных возрастных категорий. В ближайшие годы на миллениалов будет приходиться значительная часть мирового кадрового рынка, а многие уже сейчас склонны считать их основной движущей силой мировой экономики.

Кто же такие «миллениалы»?


"Миллениал" образовано от английского слова millenium (1 000 лет). Изначально более употребительным было словосочетание millennial generation, но со временем стали говорить просто millennial. В различных исследования можно найти расхождение в хронологических рамках определения поколения, но большинство исследователей придерживается промежутка с 1980 по 2000 годы. Таких молодых людей называют поколением Y и поколением MeMeMe.

Миллениалы родились в эпоху глобализации, индустриализации и доступности цифровых технологий. Они с детства окружены техникой и, соответственно, хорошо умеют ею пользоваться. Благодаря компьютерам, планшетам и смартфонам миллениалы привыкли общаться и взаимодействовать с окружающим миром в режиме 24/7. Миллениалы встретили век технологий в юном возрасте, поэтому интернет и соцсети — неотъемлемая часть их жизни. Людей, родившихся с 1980 по 2000 года, ещё называют «поколением Питера Пэна», потому что многие из них оттягивают процесс взросления.

Миллениалам сложно найти любимое дело, потому что перед ними открывается множество возможностей. По мнению учёных, многие молодые люди не смогут определиться с призванием вплоть до зрелого возраста. Зато они легко обучаемы, и это позволяет им часто менять место работы и область деятельности.

Финансовые привычки миллениалов


  • Тратятся на развлечения: миллениалы измеряют счастье впечатлениями. Поэтому они тратят на кофе больше денег, чем откладывают и инвестируют.

  • Совершают в среднем 4 поездки в год: и это самый большой показатель среди всех поколений.

  • 17% от зарплаты отдают на выплату кредитов: 88% миллениалов пользуются кредитами, в основном кредитными картами и ипотекой. 46% купили машину в долг, а 39% оформили кредит на оплату обучения в университете или колледже.

  • Доверяют технологиям: 56,6% миллениалов используют приложения и искусственный интеллект, чтобы вести личный бюджет и получать инвестиционные рекомендации.

  • Стремятся уйти с работы до 40 лет и жить на пассивный доход: для этого миллениалы активно зарабатывают в молодом возрасте, экономят и инвестируют 50−75% от дохода.

  • Миллениалы застали мировой кризис 2008 года, валютный кризис в России, сейчас переживают новый кризис из-за пандемии — и все это в молодом возрасте, когда формируется их отношение к деньгам.

  • Интерес к ESG-инвестициям: 75% всех инвесторов США обеспокоены устойчивым инвестированием и покупают ценные бумаги компаний, которые вносят вклад в развитие общества в сфере экологии, социума и корпоративного управления. Среди миллениалов таких инвесторов 86%.

  • Предпочитают простые инвестиции: поэтому миллениалы вкладываются в индексные фонды и другие ETF, которые повторяют динамику всего рынка.

  • Покупают криптовалюту наравне с акциями корпораций: например, акции фонда Grayscale Bitcoin Trust, который инвестирует в криптовалюты, входит в топ-5 самых популярных ценных бумаг у миллениалов. 17% американских миллениалов имеют крипто-активы, тогда как для поколения X этот показатель составил 8% (опрос сервиса Finder.com).

Инвестиционная компания US Trust, принадлежащая финансовому конгломерату Bank of America, опубликовала новую версию ежегодного исследования динамики благосостояния американцев Insights on Wealth and Worth.

В отличие от других категорий инвесторов представители поколения Х и миллениалы характеризуются куда большей склонностью к азарту и намного чаще выбирают высокорискованные инвестиционные стратегии. По данным US Trust, до 70% миллениалов видят в инвестициях исключительно способ краткосрочного заработка, а не долгосрочного сохранения денег или накопления. Для сравнения: 70% беби-бумеров, напротив, предпочитают низкорискованные инвестиции и накопительные стратегии. Аппетит к риску у миллениалов растет год от года: по итогам предыдущего исследования US Trust, проведенного в 2016 году, о своей готовности рисковать деньгами ради высокой доходности сообщили только 62% опрошенных молодых инвесторов.

Примечательно, что любовь к риску не коррелирует с долей акций и облигаций в портфеле среднестатистического миллениала — она составляет лишь 41%. У представителей других поколений на ценные бумаги приходится от 61 до 88% портфеля. Однако если «старшие» инвесторы вкладываются в акции и облигации надежных эмитентов с более низкой доходностью, то миллениалы делают ставки на более рискованные быстрорастущие проекты, способные принести высокую прибыль, в том числе в IT-компании и венчур.

Также миллениалы стали лидерами по инвестициям в социально ответственные проекты, например компании из области «зеленой» энергетики. По данным опроса, 52% молодых инвесторов уже приобрели подобные «этичные» активы или хотят добавить их в свой портфель. Одновременно 51% миллениалов осудил пренебрежение социально ответственными инвестициями со стороны представителей старших поколений. Тем не менее средний показатель по всем богатым инвесторам все равно довольно высокий — 45% респондентов либо хотят обзавестись «этичными» активами, либо уже ими владеют.

Любимым активом миллениалов, согласно данным US Trust за этот год, по-прежнему остаются наличные деньги (средства на банковских счетах и депозитах). Опрошенные представители этого поколения держат в «кэше» почти половину своих средств (47%). Это несколько меньше, чем в прошлом году, тогда в денежных средствах миллениалы держали 50% активов, но значительно больше, чем у инвесторов из других возрастных категорий. В частности, богатые американцы из поколения X держат в «кэше» около 30% портфеля, беби-бумеры — 16%, а представители «тихого поколения» — 13%.

Миллениалы также проявляют высокий интерес к материальным активам, например, недвижимости. 37% молодых инвесторов заявили, что они уже владеют подобными активами, а 53% планируют приобрести их в будущем. Представители старших поколений в меньшей степени заинтересованы в материальных активах. Так, о своих планах приобрести их в будущем сообщили 26% представителей поколения X, 23% беби-бумеров и 26% инвесторов из «тихого поколения». Впрочем, низкая заинтересованность в материальных активах обусловлена тем, что значительная часть представителей этих поколений уже владеют ими — в этом признались 46% респондентов из поколения X, 44% беби-бумеров и 32% представителей «тихого поколения».

Миллениалы — амбассадоры импакт-инвестирования


По мере того как набирают силу и увеличивают свое состояние представители поколения миллениалов, фирмам приходится вносить изменения в свои стратегии развития, чтобы учитывать желания социально ответственных инвесторов.

Миллениалы больше вовлечены в процесс распоряжения их собственными инвестициями и желают более активно участвовать в формировании дальнейшей судьбы общества. В случае ориентации на это поколение, следует учитывать, что миллениалы обращают внимание на аспект устойчивости не только при принятии инвестиционных решений, но и во время принятия потребительских решений.

  • Инвесторы-миллениалы почти в два раза чаще вкладывают средства в компании или фонды, ориентированные на конкретные социальные или экологические результаты.

  • 29% инвесторов в возрасте от 20 до 30 лет ищут финансового консультанта, который разделяет их стремление вкладывать средства на основании устойчивых ценностей. Миллениалы ставят этот приоритет на третье место в списке из девяти установленных приоритетов.

  • 17% миллениалов указали, что они стремятся инвестировать в компании, использующие высококачественные методы ESG, по сравнению с 9% инвесторов не-миллениалов.

  • 15% представителей поколения миллениума указали, что они предпочли бы покупать продукцию устойчивого бренда, по сравнению с 7% инвесторов, не относящихся к поколению миллениалов.

  • Миллениалы добиваются большей интеграции своих денег и ценностей, стремясь к личной реализации в карьере, оценивая свои покупки с точки зрения глобального сознания и инвестируя в устойчивые и эффективные бизнес-модели.

  • Миллениалы активно работают с такими глобальными вызовами, как изменение климата, мировой голод, проблемы бедности и всеобщего доступа к системам здравоохранения, что, в конечном итоге, создает повышенное чувство глобальной ответственности и стимулирует спрос на устойчивые инвестиции в мировом сообществе.

Адаптация к меняющейся конкурентной среде


Несмотря на то, что социально ответственное и устойчивое инвестирование все еще можно использовать в качестве основы для создания конкурентных преимуществ, внедрение социально ответственных практик быстро становится обязательным требованием для ведения бизнеса в инвестиционной отрасли. Принятие крупнейшими игроками рынка этой отраслевой тенденции означает изменение существующей культуры, процессов, технологий и программ обучения в соответствии с принципами устойчивого инвестирования.

Стремление менеджеров стимулировать принятие корпоративной культурой принципов устойчивого инвестирования как нормы, а не «причуды» некоторых игроков рынка, заставляет руководство бросить вызов существующему положению вещей. Работая над развитием корпоративной культуры, фирмы должны способствовать изменениям на уровне руководства. Менеджеры из числа миллениалов, согласно независимым статистическим оценкам, чаще всего проявляют инициативу при внедрении устойчивых практик в корпоративную культуру компаний. Ключевые практики, которыми пользуются миллениалы:

  • Корпоративные ценности должны отражать основные принципы устойчивого инвестирования. Руководство фирм должно разработать общие положения о ценностях, чтобы гарантировать, что организация оценивает степень воздействия, которое она оказывает на окружающую среду и общество.

  • Сотрудники должны стремиться к руководству, чтобы иметь возможность повлиять на корпоративную культуру и создать прецедент для новых перспектив в отрасли. Без видимого акцепта со стороны исполнительного руководства официально заявленная культура и ценности не имеют значения и подлинности.

  • Компании должны обучать финансовых консультантов, каким образом вести целенаправленный и эффективный диалог с клиентами по вопросам устойчивого инвестирования. Обучение и общение играют ключевую роль в укреплении корпоративной культуры, особенно по сравнению с другими корпоративными инициативами.

  • Фирмы должны стремиться нанимать увлеченных специалистов в области устойчивого развития, доказавших, что они понимают, как мотивировать команды и влиять на степень воздействия, которой характеризуются эти команды. Четкое определение новых целей и роли компании также послужит дополнительным сигналом для организации о ее приверженности развитию надежных устойчивых инвестиционных возможностей для консультантов.

Импакт-инвестирование — переломный момент для мировых финансовых рынков?


Многие исследования показывают, что миллениалы стремятся интегрировать генерацию положительного импакта в свою личную и профессиональную жизнь. Кроме того, они обладают пониманием, что ответственность за изменение ситуации не ограничивается одним игроком или сектором, а распределяется между широким кругом участников, включая предприятия — почти 87% миллениалов считают, что «успех бизнеса следует измерять не только с точки зрения его финансовых показателей».

Импакт-инвестирование становится все более популярным, особенно среди поколения X и миллениалов. Терминология импакт-инвестирования еще недостаточно хорошо известна или понятна — даже тем, кто осуществляет инвестиции, которые можно отнести к категории импакт-инвестиций. Сейчас в мире только около трети инвесторов знакомы с термином «импакт-инвестирование». Миллениалы и поколение X лучше знакомы с терминологией, чем представители поколения бэби-бумеров, при этом почти половина обеих когорт заявляют, что слышали об импакт-инвестировании.

Более трети инвесторов осуществляют устойчивые финансовые вложения или инвестировали в социально-ответственные фонды, но не считают, что они осуществляют импакт-инвестиции, так как сама терминология недостаточно им знакома.

Читать далее:






Все актуальные новости в мире импакта, устойчивого развития и smart-финансов на нашем официальном Телеграм-канале IxD Capital | Impact Channel
Инвестиции